Sibanye Stillwater: Operatives Update für das am 30. September 2020 endende Quartal
Johannesburg, 29. Oktober 2020: Sibanye Stillwater Limited (Sibanye-Stillwater oder die Gruppe) (JSE: SSW & NYSE: SBSW - https://www.commodity-tv.com/ondemand/companies/profil/sibanye-stillwater-ltd/ ) freut sich, ein operatives Update für das am 30. September 2020 endende Quartal vorzulegen. Finanzergebnisse werden nur auf halbjährlicher Basis vorgelegt.
HIGHLIGHTS FÜR DAS AM 30. SEPTEMBER 2020 ENDENDE QUARTAL
- Rekord vierteljährliches bereinigtes EBITDA3 von 15.592 Millionen R (922 Millionen USD)
- Produktionsaufstockung in SA-Betrieben nach Lockdown über Plan
- Hebelwirkung 40% niedriger im Vergleich zum H1 2020 Nettoverschuldung: bereinigtes EBITDA sinkt auf Faktor 0,33 Ende Q3 2020
- Nettoverschuldung nach Umwandlung einer Wandelanleihe im Oktober 2020 um weitere 11.164 Millionen Rand (666 Millionen USD) reduziert
- Weitere solide Leistung der SA PGM Betriebe
US-Dollar
SA Rand
Quartal per Ende
Quartal per Ende
September 2019
Juni 2020
September 2020
SCHLÜSSELSTATISTIK
September 2020
Juni 2020
September 2019
Betriebe VEREINIGTE STAATEN (USA)
PGM-Operationen1,2
147,353
156,155
147,835
oz
2E PGM-Herstellung2
kg
4,598
4,857
4,583
202,141
175,674
202,661
oz
PGM-Recycling1
kg
6,303
5,464
6,287
1,388
1,733
1,898
US$/2Eoz
Durchschnittlicher Korbpreis
R/2Eoz
32,095
31,116
20,362
123.4
219.7
190.8
Mio. US$
Bereinigtes EBITDA3
Rm
3,226.7
3,943.5
1,810.0
27
24
34
%
Bereinigte EBITDA-Marge3
%
34
24
27
791
838
875
US$/2Eoz
All-in nachhaltige Kosten4
R/2Eoz
14,803
15,038
11,603
Betriebe SÜD AFRIKA (SA)
PGM-Operationen2
518,623
239,756
427,715
oz
4E PGM-Herstellung2
kg
13,303
7,457
16,131
1,385
1,724
2,179
US$/4Eoz
Durchschnittlicher Korbpreis
R/4Eoz
36,840
30,942
20,316
199.7
56.1
549.2
Mio. US$
Bereinigtes EBITDA3
Rm
9,287.1
1,007.0
2,930.3
25
18
58
%
Bereinigte EBITDA-Marge3
%
58
18
25
1,104
1,338
1,004
US$/4Eoz
All-in nachhaltige Kosten4
R/4Eoz
16,985
24,011
16,190
Goldbetriebe
287,330
165,544
288,938
oz
Gold-Produktion
kg
8,987
5,149
8,937
1,451
1,685
1,845
US$/oz
Durchschnittlicher Goldpreis
R/kg
1,002,945
972,396
684,172
57.4
31.0
190.3
Mio. US$
Bereinigtes EBITDA3
Rm
3,218.2
557.1
842.6
14
12
37
%
Bereinigte EBITDA-Marge3
%
37
12
14
1,386
1,543
1,316
US$/oz
All-in nachhaltige Kosten4
R/kg
715,345
890,444
653,666
GRUPPE
377.4
299.8
922.1
Mio. US$
Bereinigtes EBITDA3
Rm
15,592.1
5,382.3
5,536.1
14.67
17.95
16.91
R/US$
Durchschnittlicher Wechselkurs unter Verwendung von Tagesschlusskursen
1 Die unterirdische Produktion der US-PGM-Betriebe wird in metrische Tonnen und Kilogramm umgerechnet, und die Leistung wird in SA Rand (Rand) angegeben. Zusätzlich zur unterirdischen Produktion der US-PGM-Betriebe behandelt der Betrieb Recyclingmaterial, das von der 2E-PGM-Produktion, dem durchschnittlichen Korbpreis und den Statistiken zu den Gesamtkosten ausgeschlossen ist. Das PGM-Recycling umfasst Palladium-, Platin- und Rhodium-Unzen, die dem Ofen zugeführt werden.
2 Die Produktion von Platingruppenmetallen (PGM) in den Betrieben der SA besteht hauptsächlich aus Platin, Palladium, Rhodium und Gold, die als 4E (3PGM+Au) bezeichnet werden, und in den US-Betrieben hauptsächlich Platin und Palladium, die als 2E (2PGM) bezeichnet werden.
3 Die Gruppe berichtet über den bereinigten Gewinn vor Zinsen, Steuern, Abschreibung und Amortisation (EBITDA) auf der Grundlage der in den Fazilitätsvereinbarungen enthaltenen Formel für die Einhaltung der Formel für die Schuldenklausel. Für einen Abgleich des Gewinns (Verlustes) vor Lizenzgebühren und Steuern mit dem bereinigten EBITDA siehe "Abgleich des bereinigten EBITDA - Quartale". Die bereinigte EBITDA-Marge wird berechnet, indem das bereinigte EBITDA durch den Umsatz geteilt wird.
4 Siehe "Hervorstechende Merkmale und Kostenbenchmarks - Quartale" für die Definition der All-in-unterstützenden Kosten
Bestandsdaten für das Quartal zum 30. September 2020
JSE Limited - (SSW)
Anzahl der ausgegebenen Aktien1
Preisspanne pro Stammaktie (hoch/tief)
R36.75 bis R57.59
- zum 30. September 2020
2,924,560,172
Durchschnittliches Tagesvolumen
19,276,266
- gewichteter Durchschnitt
2,676,024,386
NYSE - (SBSW); ein ADR entspricht vier Stammaktien
Streubesitz
99%
Preisspanne pro ADR (hoch/niedrig)
8,64 bis 13,44 US-Dollar
Bloomberg/Reuters
SSW SJ/SSWJ.J
Durchschnittliches Tagesvolumen
3,390,990
1 Die Anzahl der am 30. September 2020 ausgegebenen Aktien umfasst 248 430 319 Aktien in Blockform, die nach dem Quartal September 2020 im Rahmen der Umwandlungen von Wandelanleihen ausgegeben wurden.
ÜBERBLICK FÜR DAS QUARTAL ZUM 30. SEPTEMBER 2020 IM VERGLEICH ZUM QUARTAL ZUM 30. SEPTEMBER 2019
Die operative Erholung von der schweren Abriegelung in Südafrika als Reaktion auf die COVID-19-Pandemie ist gut vorangekommen. Die proaktive und entschlossene Reaktion der Gruppe zur Bewältigung der COVID-19-Herausforderungen bei gleichzeitiger Gewährleistung der Integrität des Betriebsumfelds und der Sicherheit aller unserer Mitarbeiter war erfreulich. Umfassende Gesundheits- und Sicherheitsprotokolle, die frühzeitig entwickelt und umgesetzt wurden, haben sich als wirksam erwiesen. Im Interesse der Sicherheit der Mitarbeiter und der Betriebskontinuität wurde ein maßvollerer und gestaffelter Produktionsaufbau als angemessen erachtet, zumal Mitarbeiter aus Nachbarländern und anderen Provinzen Südafrikas zurückgerufen wurden.
Der Aufbau auf ein normalisiertes Produktionsniveau in den NHB-Betrieben ist besser als geplant vorangekommen, und die Art und Weise, wie die Mitarbeiter wieder in die Betriebe eingegliedert wurden, ohne dass es zu einem nennenswerten Anstieg der Infektionsraten oder Betriebsstörungen gekommen ist, bestätigt die eher schrittweise Rückruf- und Produktionsaufbaustrategie.
Bis Ende des 3. Quartals 2020 hatte der Goldbetrieb SA ca. 92% der Belegschaft zurückgerufen und eine Produktionsrate von ca. 99% des geplanten Niveaus erreicht, wobei der PGM-Betrieb SA ca. 88% der Belegschaft zurückgerufen und eine Produktionsrate von 93% des geplanten Niveaus erreicht hatte. Mitte Oktober 2020 arbeiteten sowohl der Gold- als auch der Platinmetallbetrieb von SA nahezu mit den geplanten Produktionsraten, wobei die Zahl der Beschäftigten fast auf dem Niveau von vor COVID-19 lag.
Während die US-amerikanischen PGM-Operationen das ganze Jahr über weitergeführt wurden, hatten die COVID-19-Protokolle, insbesondere die Einhaltung der Anforderungen an die soziale Distanzierung, einen anhaltend negativen Einfluss auf die Produktivität. Die soziale Distanzierung wirkt sich am stärksten auf den Transport zur und von der Arbeit aus, da die Beschäftigten im gesamten Bundesstaat Montana leben und längere Wege zur Arbeit zurücklegen als in Südafrika. Der eingeschränkte Zugang zu den Betrieben hat sich auch auf die Schicht- und Sprengpläne ausgewirkt, was zu einer negativen Auswirkung von 8% auf die Produktivität geführt hat.
Die COVID-19-Infektionsraten bei den SA-Operationen sind nach einem Höchststand im Juli 2020 deutlich zurückgegangen, und obwohl in den letzten Wochen ein leichter Anstieg der Infektionen zu verzeichnen war, rechnen wir nicht mit einem signifikanten Anstieg der Fälle oder einem signifikanten Risiko einer Schließung der Operationen. In den USA und im Bundesstaat Montana hat es einen starken Anstieg der Infektionen gegeben, und es gab eine entsprechende Zunahme der positiven Fälle bei den PGM-Operationen in den USA. Auch hier sind wir der Meinung, dass unsere Protokolle wirksam sind, um die Situation zu bewältigen und die Sicherheit der Mitarbeiter sowie die Integrität der Operationen zu gewährleisten, soweit dies praktikabel ist.
Die gestiegenen Edelmetallpreise für das 3. Quartal 2020 haben zusammen mit der Abwertung des Rand gegenüber dem Dollar um 15% im bisherigen Jahresverlauf 2020 für Rekordpreise für den Korb der in Südafrika produzierten Metalle gesorgt, die nahe an den Rekordwerten in den USA liegen. Obwohl die Gruppe im 3. Quartal 2020 immer noch von COVID-19-Beschränkungen betroffen ist, hat die beständige operative Leistung in Verbindung mit den hohen Rohstoffpreisen ein außergewöhnliches Finanzergebnis der Gruppe für das dritte Quartal 2020 untermauert.
Das bereinigte EBITDA der Gruppe für das 3. Quartal 2020 stieg im Vergleich zum gleichen Zeitraum im Jahr 2019 um 182% (oder 10.056 Millionen Rand/545 Millionen USD) auf 15.592 Millionen Rand (922 Millionen USD). Dies stellt ein weiteres Rekord-Quartals-Finanzergebnis dar und übertReeft das bereinigte EBITDA der Gruppe für das Gesamtjahr 2019 in Höhe von 14.956 Millionen Rand (1.034 Millionen USD). Dieses hervorragende Ergebnis spiegelt die bedeutende wertsteigernde PGM-Akquisitionsstrategie wider, die ab 2016 verfolgt wird.
Die starke Cashflow-Generierung führte zu einer weiteren Reduzierung der Nettoverschuldung in diesem Zeitraum, trotz der Zahlung der Dividende von R1,4 Milliarden für H1 2020. Nettoverschuldung: Das bereinigte EBITDA (ND: Adjusted EBITDA) zum Ende des 3. Quartals 2020 sank um 40% auf das 0,33-fache von 0,55x Ende Juni 2020. Im Anschluss an das Quartalsende wurde die weiche Kaufoption auf die Wandelanleihe (CB) ausgeübt, und die CB wurde bis zum 19. Oktober 2020 vollständig zurückgezahlt. Auf Proforma-Basis ergibt sich somit eine weitere Reduzierung der Nettoverschuldung um 11.164 Millionen Rand (666 Millionen USD), was zu ND führt: das bereinigte EBITDA sinkt auf Proforma-Basis auf 0,05x* zum 30. September 2020.
Die verfügbaren Mittel stiegen um 19% von 23.799 Millionen Rand (1.372 Millionen USD) am 30. Juni 2020 auf 28.202 Millionen Rand (1.683 Millionen USD) am 30. September 2020, bestehend aus Barmitteln in Höhe von 15.151 Millionen Rand (904 Millionen USD) (30. Juni 2020): 12.041 Millionen Rand (694 Millionen US$)), gebundene nicht in Anspruch genommene Fazilitäten in Höhe von 11.869 Millionen Rand (708 Millionen US$) (30. Juni 2020): R9.000 Millionen Rand (519 Millionen US$)) und verfügbare, nicht zugesagte Übernachtfazilitäten in Höhe von 1.182 Millionen Rand (71 Millionen US$) (30. Juni 2020: 2.758 Millionen Rand (159 Millionen USD)).
Das strategische Deleveraging, das seit 2017 im Mittelpunkt stand, ist nun abgeschlossen. Bei den derzeitigen Rohstoffpreisen und dem vorherrschenden Wechselkurs und mit dem Erreichen eines normalisierten Produktionsdurchlaufs der SA-Betriebe wird die Gruppe wahrscheinlich weiterhin einen bedeutenden Cashflow generieren. Nach der Wiederaufnahme der Dividendenausschüttung im August 2020 ist die Gruppe gut positioniert, um für die Aktionäre überdurchschnittliche Gesamtrenditen zu erzielen. Wir werden weiterhin einen disziplinierten Ansatz bei der Kapitalzuteilung verfolgen, wobei der Hauptschwerpunkt auf der Sicherung der Zukunft des Unternehmens und der Verwirklichung unserer Vision einer überlegenen Wertschöpfung für alle unsere Interessengruppen liegt, indem wir Dividenden, Aktienrückkäufe, wenn angebracht, und kluges, wertsteigerndes Wachstum in den Vordergrund stellen.
* Bestimmte Informationen in dieser vierteljährlichen Aktualisierung stellen Pro-forma-Finanzinformationen dar. Die Verantwortung für die Erstellung und Darstellung der Pro-Forma-Finanzinformationen, ihre Vollständigkeit und Genauigkeit liegt bei den Direktoren von Sibanye Stillwater. Die Informationen werden nur zu Illustrationszwecken dargestellt. Aufgrund ihrer Art stellen die Pro-Forma-Finanzinformationen möglicherweise die Finanzlage des Unternehmens, Änderungen im Eigenkapital und Betriebsergebnisse oder Cashflows nicht angemessen dar. Die Informationen wurden nicht von externen Wirtschaftsprüfern des Unternehmens geprüft oder überprüft oder darüber berichtet.
SICHERE PRODUKTION
Die sichere Produktionsleistung im 3. Quartal 2020 war uneinheitlich, wobei eine weitere gute vierteljährliche Sicherheitsleistung der SA-PGM-Betriebe durch einen Rückgang der Sicherheitsleistung der SA-Goldbetriebe ausgeglichen wurde.
Die SA PGM-Operationen lieferten ein weiteres todesfreies Quartal (entsprechend der Null-Todesfälle für Q2 2020), im Vergleich zu zwei Todesfällen im Q3 2019. Am 13. Oktober 2020 erreichten die SA PGM-Betriebe einen Meilenstein von vier Millionen todesfreien Schichten, wobei der letzte Todesfall am Schacht Siphumelele im März 2020 verzeichnet wurde.
Nach über 13 Millionen Schichten und fast zwei Jahren ohne tödliche Zwischenfälle gab es im 3. Quartal 2020 bedauerlicherweise zwei Todesfälle in den Goldbetrieben in SA. Am 8. August 2020 wurde Herr Mfuneka Manikela, ein Angestellter eines Auftragnehmers am Schacht Kloof Thuthukani, von Erz getroffen, das den Anstieg hinunter zur Spitze floss, während er in einem zentralen Gully unterwegs war, um Ausrüstung zu sammeln. Mfuneka Manikela war 36 Jahre alt und hinterlässt seine Frau. Am 13. August 2020 wurde Herr Bonginkosi Hlophe, ein Bergbauschüler am Driefontein-Hlanganani-Schacht, von einem Schwerkraftabfall des Bodens getroffen, als er sich über dem Streichschacht bewegte. Bonginkosi Hlope war 38 Jahre alt und hinterlässt seine Verlobte und drei Angehörige. Unser herzliches Beileid gilt der Familie, den Freunden und Kollegen von Herrn Manikela und Herrn Hlophe. Beide Vorfälle werden zusammen mit den entsprechenden Interessenvertretern untersucht, und beiden Familien wurde angemessene Unterstützung gewährt.
Trotz dieser Todesopfer glauben wir, dass unsere Sicherheitsstrategie weiterhin angemessen ist, und wir werden weiterhin auf unser Ziel der Schadensfreiheit hinarbeiten. Für das Quartal wurde eine Verbesserung der Häufigkeitsrate schwerer Verletzungen (SIFR), der Häufigkeitsrate der verlorenen Arbeitstage (LDIFR) und der Gesamthäufigkeitsrate der Verletzungen von 12%, 20% bzw. 23% im Vergleich zum gleichen Zeitraum 2019 für die Goldbetriebe der SA erreicht. Der Schwerpunkt auf der proaktiven Verwaltung von Frühindikatoren im Einklang mit unserer Strategie für eine sichere Produktion wird weiterhin eine Schlüsselrolle bei der Erzielung kontinuierlicher Verbesserungen spielen.
Die US-amerikanische PGM meldete für das 3. Quartal 2020 eine meldepflichtige Gesamtverletzungshäufigkeitsrate (TRIFR) von 13 pro Million Stunden, verglichen mit 8,5 pro Million Stunden für das 3. Quartal 2019. Die meisten Vorfälle waren auf Ausrutscher, Stolpern und Stürze zurückzuführen, die in erster Linie zu kleineren Risswunden führten.
BETRIEBSÜBERPRÜFUNG
US-PGM-Betriebe
Die Einhaltung der COVID-19-Protokolle beeinträchtigte weiterhin die Produktivität der PGM-Betriebe in den USA. Logistische Zwänge (Transport von Mitarbeitern) und die Notwendigkeit, die Schichtvereinbarungen und Sprengzyklen zu staffeln, um der sozialen Distanzierung Rechnung zu tragen, haben zu einem Produktivitätsrückgang von etwa 8% gegenüber dem Niveau vor COVID-19 geführt. Für das Jahr 2020 entspricht dies einem Verlust von ca. 20.000 2E Unzen der abgebauten Produktion. Die abgebaute 2E-PGM-Produktion für das 3. Quartal 2020 von 147.835 2E Unzen entsprach dem Vergleichszeitraum im Jahr 2019. Die Produktion des Bergwerks Stillwater (einschließlich Stillwater West und Stillwater Ost) lag im 3. Quartal 2020 mit 91.940 2 E Unzen um 1% unter der Produktion des Vergleichszeitraums 2019. Das Bergwerk East Boulder (EB) produzierte 55.895 2 E Unzen, 3% mehr als im 3. Quartal 2019. Die für das 3. Quartal 2020 geförderten Tonnen stiegen auf 370.201 Tonnen, das sind 7% mehr als im 3. Der Anlagenkopfgrad lag im Q3 2020 bei 13,6 g/t, 6% niedriger als im Q3 2019. Die Herausforderungen im Bereich der Kopfgradqualität wurden weitgehend auf die geringer als erwartete Verfügbarkeit von höherwertigen Stollen zurückgeführt. Es wurden Abhilfemaßnahmen ergReefen, und für das 4. Quartal 2020 wird mit einer Erholung des Gehalts gerechnet. Die PGM-Verkäufe im 3. Quartal 2020 waren mit 143.716 2E Unzen um 3% höher als im 3. Quartal 2019, was weitgehend auf den Zeitpunkt der Produktionslieferungen im 3. Quartal 2020 zurückzuführen ist.
Die nachhaltigen Gesamtkosten (All-in sustaining cost, AISC) von 875 US$/2E Unzen im 3. Quartal 2020 waren 11% höher als im 3. Quartal 2019, was auf eine geringere als geplante 2E-PGM-Produktion aus dem Stillwater-Minenkomplex und höhere Lizenzgebühren und Versicherungen zurückzuführen ist. Der durchschnittliche Korbpreis für 2E-PGM im 3. Quartal 2020 lag etwa 96% über dem durchschnittlichen Korbpreis, der bei der Planung zugrunde gelegt worden war, wobei ein daraus resultierender Anstieg der Lizenzgebühren und Versicherungen um etwa 51 US$/2E Unzen (6%) des Anstiegs des AISC im Jahresvergleich ausmachte.
Der Recyclingvorgang führte durchschnittlich 25 T/Tag verbrauchte Katalysatoren für Q3 2020 zu. Der Recyclingbestand normalisierte sich nach der beschleunigten Verarbeitung des Bestands im zweiten Quartal 2020 auf etwa 200 Tonnen, stieg jedoch nach dem Quartalsende aufgrund geplanter Wartungsarbeiten in der Schmelzhütte Anfang des vierten Quartals 2020 an. Anhaltende logistische und Liquiditätsbeschränkungen im Zusammenhang mit COVID-19, die die weltweite Recyclingindustrie einschränken, beeinträchtigten auch im 3. Quartal 2020 die Recyclingeinnahmen, obwohl sich die Recyclingeinnahmen zu normalisieren begonnen haben und tendenziell wieder auf das Niveau vor COVID-19 zurückgehen. Es ist zu beachten, dass die Recyclingeinnahmen regionsspezifisch sind, wobei COVID-19 weiterhin das globale Angebot aus einigen Regionen einschränkt.
Der Korbpreis für 2E PGM lag im 3. Quartal 2020 bei durchschnittlich 1.898 US$/2 E Unzen und damit 37% höher als im 3. Quartal 2019, was die bereinigte EBITDA-Marge im Bergbau von 57% im 3. Quartal 2019 auf 62% steigen ließ. Das bereinigte EBITDA für den PGM-Betrieb in den USA stieg im Jahresvergleich um 55% auf 191 Millionen USD (R3.227 Millionen), wobei der Recycling-Betrieb 10 Millionen USD (170 Millionen R1) beitrug. Nach Berücksichtigung des Recyclings stieg die gemischte bereinigte EBITDA-Marge für die PGM-Betriebe in den USA von 27% im dritten Quartal 2019 auf 34% im dritten Quartal 2020.
Die Gesamtinvestitionsausgaben für das 3. Quartal 2020 beliefen sich auf 69 Millionen US-Dollar und wurden hauptsächlich für die Wachstumsprojekte Blitz and Fill the Mill (FTM) ausgegeben (54% oder 37 Millionen US-Dollar).
Das Blitz-Projekt wurde nach der Aussetzung der Wachstumskapitalaktivitäten aufgrund von COVID-19 im Q1 und Q2 2020 überprüft, was, wie in unseren H1 2020-Ergebnissen signalisiert wurde, den Projektzeitplan weiter verzögerte. Die Projektüberprüfung hat eine Verzögerung von bis zu zwei Jahren ergeben, wobei die Produktion aus dem Blitz-Projekt nun bis 2024 voraussichtlich eine stationäre Durchlaufrate von etwa 300.000 2E Unzen pro Jahr erreichen wird. Weitere Einzelheiten über das Projekt werden im ersten Quartal 2021 nach Abschluss des jährlichen Produktionsplanungszyklus bekannt gegeben. Das FTM-Projekt befindet sich im Zeit- und Budgetrahmen und wird ab Dezember 2020 eine jährliche Produktionsrate von etwa 40.000 2E Unzen pro Jahr erreichen. Dieses Projekt ergibt einen geschätzten Netto-Gegenwartswert von über 460 Millionen US-Dollar zu Spotpreisen von 2E PGM.
SA PGM-Betriebe
Trotz anhaltender COVID-19-bedingter Einschränkungen bei den PGM-Betrieben der SA im 3. Quartal 2020 wurde der laufende Produktionsaufbau gut gesteuert und die Kosten unter Kontrolle gehalten. Vor allem aufgrund des fortschreitenden Produktionsaufbaus während des Quartals war die 4E-PGM-Produktion im 3. Quartal 2020 mit 427.715 4E Unzen um 18% niedriger als im Vergleichszeitraum 2019.
Die Kosten wurden gut verwaltet, wobei der AISC im Jahresvergleich trotz geringerer Produktion und über der Inflation liegenden Stromtarifen und Lohnanpassungen nur um 5% auf 16.985 Rand/4E Unzen (1.004 US$/4E Unzen) anstieg. Die höhere staatliche Lizenzgebührensteuer, die sich aus dem Anstieg der Einnahmen und der Rentabilität ergab, wurde teilweise durch finanzielle Vorteile ausgeglichen, die den Schmelz- und Raffinationsbetrieben von Marikana aus der Verarbeitung von Purchase of Concentrate (PoC) aus Rustenburg, Kroondal und Platinmeile nach der Erklärung von Force Majeure (FM) durch Anglo American Platinum (Anglo Platinum) im März 2020 nach Pannen in seinen Konverterwerken (ACP) entstanden.
Der durchschnittliche 4E-PGM-Korbpreis von 36.840 Rand/4 E Unzen (2.179 US$/4E Unzen) für das 3. Quartal 2020 war 81% höher als für das 3. Quartal 2019. Dies war in erster Linie auf erhebliche Kursgewinne bei Rhodium (166%) und Palladium (41%) im Periodenvergleich und einen um 15% schwächeren Randwechselkurs zurückzuführen. Rhodium und Palladium trugen im 3. Quartal 2020 etwa 42% bzw. 30% zu den Spot-Einnahmen aus dem 4E-PGM-Korb bei, obwohl sie nur 8% bzw. 30% des 4E-Prills ausmachten. Der Rekorddurchschnittspreis für 4E-Körbe in Verbindung mit dem stetigen Produktionsanstieg nach dem COVID-19-Lockdown ermöglichte einen 217%igen Anstieg des bereinigten EBITDA für den PGM-Betrieb von SA auf 9.287 Millionen Rand (549 Millionen USD) im dritten Quartal 2020, wobei sich die bereinigte EBITDA-Marge von 25% im dritten Quartal 2019 auf 58% im dritten Quartal 2020 mehr als verdoppelte.
Bemerkenswert ist, dass das in diesem Quartal erwirtschaftete bereinigte EBITDA in Höhe von 9.287 Millionen Rqnd 72% der aggregierten ursprünglichen Akquisitionskosten von Kroondal, Rustenburg und Marikana in Höhe von 12,8 Milliarden Rand ausmacht. In Anbetracht des bisher höheren durchschnittlichen PGM-Korbpreises im 4. Quartal 2020 in Verbindung mit der Rückkehr zu normalisierten Produktionsraten im Laufe des Oktobers sind die Aussichten für das vierte Quartal 2020 äußerst positiv.
Die PGM-Produktion von 154.904 4E Unzen aus dem Betrieb in Rustenburg war 14% niedriger als im dritten Quartal 2019. Die Untertageproduktion war um 17% niedriger, was auf den anhaltenden Produktionsaufbau nach der COVID-19-Sperrung zurückzuführen ist. Dies wurde teilweise durch einen 18%igen Produktionsanstieg bei den übertägigen Betrieben ausgeglichen, die von den COVID-19-bezogenen Einschränkungen weniger betroffen waren. Der AISC für den Betrieb in Rustenburg stieg im Jahresvergleich um 19% auf R18.864/4 Unzen (1.116 US$/4 Unzen), was in erster Linie auf die geringere Produktion zurückzuführen ist, die durch die über der Inflationsrate liegenden Erhöhungen der Löhne und Stromtarife noch verstärkt wurde, wobei eine höhere Lizenzgebühr etwa R1.624/4 Unzen (96 US$/4 Unzen) hinzukam. Bei normalisierter Produktion und bereinigt um die höhere Lizenzgebührensteuer hätten die AISC 14.813 Rand/4 Unzen (876 US$/4 Unzen) betragen, was deutlich innerhalb der Inflationsrate der SA liegt. Die kombinierte AISC-Marge für den Betrieb in Rustenburg stieg von 31% für das dritte Quartal 2019 auf 59% für das dritte Quartal 2020.
Die Kroondal-Operation erbrachte trotz der Einschränkungen von COVID-19 erneut eine solide operative Leistung. Obwohl es sich um einen vorwiegend mechanisierten Betrieb handelt, kommt ein relativ hoher Anteil der Arbeitskräfte von Kroondal aus den Nachbarländern und anderen Provinzen aus SA, was aufgrund der Reisebeschränkungen im Rahmen von COVID-19 zu einer verzögerten Rückrufung von Mitarbeitern führte, die durch die Notwendigkeit, zurückkehrende Mitarbeiter unter Quarantäne zu stellen oder zu isolieren, noch verstärkt wurde. Infolgedessen war die 4E-PGM-Produktion von 53.299 Unzen im dritten Quartal 2020 um 21% niedriger als im dritten Quartal 2019. Die absoluten Kosten wurden gut verwaltet, wobei die über der Inflation liegenden Stromtarif- und Lohnerhöhungen aufgefangen wurden, aber aufgrund des geringeren Produktionsvolumens stiegen die AISC im Jahresvergleich um 18% auf 12.805 Rand/4E Unzen (757 US$/4E Unzen), was deutlich unter dem Anstieg des durchschnittlichen PGM-Korbpreises von 93% im Jahresvergleich lag.
Die PGM-Produktion aus dem Betrieb in Marikana war im 3. Quartal 2020 mit 177.717 4E Unzen um 26% niedriger als im 3. Quartal 2019. Der Produktionsrückgang war wiederum in erster Linie auf den schrittweisen Aufbau der Produktion zurückzuführen, wobei der Aufbau bei den konventionellen Marikana-Schächten langsamer voranschritt als beim stärker mechanisierten Rustenburg-Betrieb. Der Betrieb Marikana beschäftigt auch einen höheren Anteil ausländischer Staatsangehöriger und Mitarbeiter aus anderen Provinzen als der Betrieb in Rustenburg, was den Produktionsaufbau weiter verzögerte. Die Umstrukturierung des Betriebs Marikana und die Schließung von drei Schächten der ersten Generation, die im dritten Quartal 2019 10.537 4E Unzen produzierten, trugen ebenfalls zum Rückgang der Produktion im Jahresvergleich bei. Die AISC von R16.779/4E Unzen (992 US$/4E Unzen) war trotz der erheblich geringeren Produktion im dritten Quartal 2019 um 7% niedriger als R17.955/4E Unzen (1224 US$/4E Unzen). Dies spiegelt zum Teil die laufende Realisierung von Kostensynergien aus der Integration des Betriebs Marikana in die PGM-Betriebe von SA sowie einmalige Vorteile aus der Verarbeitung von PoC aus Rustenburg, Kroondal und der Platinmeile (aufgrund der Anglo Platinum ACP FM) in den Schmelz- und Raffinierbetrieben von Marikana wider.
Die Einnahmen aus den Chromverkäufen beliefen sich auf 309 Millionen Rand für das dritte Quartal 2020, 6 % weniger als die Einnahmen von 330 Millionen Rand für das dritte Quartal 2019, was auf geringere Produktionsmengen und niedrigere Preise im Jahresvergleich zurückzuführen ist. Chromverkäufe von 429.000 Tonnen für Q3 2020, verglichen mit 591.000 Tonnen für Q3 2019 mit einem durchschnittlichen Chrompreis für Q3 2020 von 138 US$/T, 6% niedriger als der Durchschnittspreis für Q3 2019 von 147 US$/Tonne.
Mimosa blieb von COVID-19 weitgehend unbeeinflusst und zeigte weiterhin eine stabile Leistung. Die zurechenbare 4E-PGM-Produktion war mit 31.572 4E Unzen um 23% höher als im dritten Quartal 2019.
SA-Goldoperationen
Der Produktionsaufbau nach der Abriegelung in den Goldbetrieben der SA verlief reibungslos und schneller als geplant. Die Goldproduktion von 8.987 kg (288.938 Unzen) für das dritte Quartal 2020 blieb gegenüber dem Vorjahr unverändert, wobei die Produktion sowohl im dritten Quartal 2020 als auch im dritten Quartal 2019 nach erheblichen Betriebsunterbrechungen in früheren Zeiträumen gesteigert wurde. Im H1 2020 wurde der Betrieb aufgrund von COVID-19 ausgesetzt, und im H1 2019 wurde die Produktion durch den fünfmonatigen AMCU-Streik erheblich beeinträchtigt. Der AISC von R715.345/kg (1.316 US$/Unze) blieb aufgrund der geringeren Produktion, des über der Inflation liegenden Stromtarifs und der Lohnerhöhungen erhöht.
Die Goldproduktion (ohne DRDGOLD) war mit 7.473 kg (240.262 Unzen) ähnlich wie im Vergleichszeitraum 2019, mit AISC von R746.127/kg (1.372 US$/Unze), 9% höher als im 3. Quartal 2019.
Der durchschnittliche Goldpreis im 3. Quartal 2020 lag mit 1.845 US$/Unze um 27% höher als im Vergleichszeitraum 2019, was zusammen mit der 15%igen Abwertung des durchschnittlichen Rand: Dollarkurses im Jahresvergleich den durchschnittlichen Goldpreis in Rand für das 3. Quartal 2020 um 47% auf ein Rekordniveau von R1.002.945/kg steigen ließ. Die inhärente Hebelwirkung der Goldoperationen in Südafrika auf den Goldpreis in Rand war klar ersichtlich: Die bereinigte EBITDA-Marge für die Goldoperationen in Südafrika stieg auf 37% gegenüber 14% im dritten Quartal 2019 und das bereinigte EBITDA stieg um 282% auf 3.218 Millionen Rand (190 Millionen US-Dollar) im dritten Quartal 2020.
Die untertägige Produktion aus dem Driefontein-Betrieb von 2.424 kg (77.933 Unzen) stieg um 17% aufgrund einer 14%igen Steigerung des Durchschnittsertrags auf 6,26 g/t gegenüber 5,51 g/t im Vergleichszeitraum 2019. Die höhere Durchschnittsausbeute in diesem Zeitraum war eine geplante Folge des schrittweisen Rückrufs von Mitarbeitern seit Mai 2020, wobei die zurückkehrenden Besatzungen zunächst in hochgradige Gebiete geschickt wurden, um so schnell wie möglich Produktion und Einnahmen aufzubauen. Die untertägigen Erträge haben sich natürlich normalisiert, da die Zahl der Beschäftigten gestiegen ist. Die AISC sanken um 5% auf R741.525/kg (1.364 US$/Unze).
Die Untertageproduktion aus dem Betrieb Kloof stieg im Vergleich zu Q3 2019 um 11% auf 2.881 kg (92.626 Unzen), was auf eine 14%ige Steigerung der Untertageausbeute aus dem gleichen, oben genannten Grund zurückzuführen ist. Der Übertagebetrieb Kloof wurde weniger von den COVID-19-Beschränkungen beeinträchtigt und die freie Kapazität der Untertageanlagen wurde zur Beschleunigung des Oberflächendurchsatzes genutzt, um den geringeren Durchsatz aus dem Untertagebetrieb auszugleichen. Die Oberflächenproduktion für Q3 2020 stieg im Vergleich zu Q3 2019 um 23% auf 457 kg (14.693 Unzen). In Anbetracht der zusätzlichen Kosten im Zusammenhang mit COVID-19 waren die Kosten gut unter Kontrolle, wobei der AISC für Q3 2020 mit R718.630/kg (1.322 US$/Unze) ähnlich hoch war wie für Q3 2019. Wie bereits erwähnt, ist der Gesamt-AISC für Kloof um 14% höher als der Gesamt-AISC für den Vergleichszeitraum, was auf die höheren Verkäufe im laufenden Quartal im Vergleich zum gleichen Zeitraum 2019 zurückzuführen ist (höherer GIP und Goldbestand in Q3 2019 im Vergleich zu Q3 2020).
Im Gegensatz zu den Betrieben Driefontein und Kloof ging die untertägige Goldproduktion des Betriebs Beatrix von 1.319 kg (42.407 Unzen) im Vergleich zum 3. Quartal 2019 um 36% zurück. Beatrix beschäftigt einen höheren Anteil ausländischer Staatsangehöriger als Kloof und Driefontein, wobei die geringere Verfügbarkeit der Besatzung den Produktionsaufbau verzögerte. Die Goldproduktion aus oberirdischen Quellen stieg um 56% auf 64kg (2.058oz), was auf die Auslastung der freien Werkskapazitäten zurückzuführen ist. Die AISC lag im dritten Quartal 2020 mit 847.561 R847.561 kg (1.559 US$/Unze) um 53% höher als im Vergleichszeitraum 2019, was auf die hohen Fixkosten der Betriebe zurückzuführen ist, die durch die niedrigeren Lohnkosten der nicht zurückgerufenen Mitarbeiter bei geringerer Produktion in diesem Zeitraum ausgeglichen wurden.
AUSBLICK
Die für 2020 prognostizierte 2E-PGM-Produktion aus den US-PGM-Betrieben wird zwischen 620.000 2E Unzen und 650.000 2E Unzen liegen, obwohl sie aufgrund der anhaltenden COVID-19-Beschränkungen wahrscheinlich am unteren Ende der Prognose liegen wird. Die Prognose des AISC liegt zwischen 830 USD und 860 USD pro Unze nach Berücksichtigung der zuvor detaillierten preisabhängigen Lizenzgebühren und Steuern. Die Investitionsausgaben werden zwischen 250 und 270 Millionen USD prognostiziert, wobei der größte Teil der Ausgaben auf dieses Projekt entfällt.
Die 4E-PGM-Produktion für 2020 aus dem SA-PGM-Betrieb wird auf zwischen 1,35 Millionen und 1,45 Millionen 4E Unzen prognostiziert, wobei die AISC zwischen R19.700/4E Unze und R21.000/4E Unze (US$ 1.159/4E Unze und US$ 1.235/4E Unze) liegen soll. Angesichts der reibungslosen Erholung der Produktion sind das obere Ende der Produktionsrichtlinien und das untere Ende der AISC-Richtlinien sehr gut erreichbar. Die Investitionsausgaben werden auf etwa R2.000 Millionen (117 Millionen USD) prognostiziert.
Die Goldproduktion aus den verwalteten Goldbetrieben der SA (ohne DRDGOLD) für das Jahr 2020 wird voraussichtlich am oberen Ende der Produktionsprognose von 23.500 kg bis 24.500 kg (756.000 Unzen bis 812.000 Unzen) liegen, und infolgedessen wird AISC voraussichtlich am unteren Ende der Kostenprognose von 805.000 R/kg bis 840.000 R/kg (1.473 US$/Unze bis 1491 US$/Unze) liegen. Es wird erwartet, dass die Investitionsausgaben geringfügig unter der Kostenprognose von R2.850 Millionen (168 Millionen USD) liegen werden.
Die Dollar-Guidance für 2020 basiert auf einem durchschnittlichen Wechselkurs von R17,00/US$.
Neal FronEman
CEO
HIHGLIGHTS UND KOSTENBENCHMARKS - QUARTALE
PGM-Operationen in den USA und Südafrika
US-BETRIEBE
SA-BETRIEBE
Total SA und US PGM Operationen
Total US PGMStillwater
Gesamt SA PGM
Rustenburg
Marikana
Kroondal
Plat-Meile
Mimose2
Zurechenbar
Unter - Boden1
Gesamt
Unterirdisch
Oberfläche
Unterirdisch
Oberfläche
Unterirdisch
Oberfläche
Zurechenbar
Oberfläche
Zurechenbar
Produktion
Tonnen gemahlen/behandelt
000't
September 2020
9,570
371
9,199
4,229
4,970
1,546
1,446
1,526
976
795
2,548
362
Juni 2020
6,035
380
5,655
2,298
3,357
692
1,102
801
725
449
1,530
356
September 2019
9,936
345
9,591
5,402
4,189
1,848
1,161
2,227
925
1,032
2,103
295
Grad des Pflanzenkopfes
g/t
September 2020
2.42
13.62
1.96
3.31
0.82
3.25
0.98
3.72
0.87
2.49
0.71
3.60
Juni 2020
2.64
14.09
1.87
3.19
0.97
3.12
1.07
3.49
0.85
2.42
0.95
3.59
September 2019
2.71
14.54
2.28
3.34
0.92
3.47
1.24
3.60
0.90
2.46
0.75
3.59
Anlagenausbringung
%
September 2020
77.30
91.02
73.67
84.40
36.82
86.14
34.59
85.26
41.98
83.75
17.58
75.35
Juni 2020
77.29
89.57
70.56
82.48
43.71
82.43
32.69
85.01
37.17
82.95
14.87
76.85
September 2019
76.93
91.10
73.77
83.04
29.79
81.04
29.01
85.91
24.50
82.91
8.22
75.37
Ertrag
g/t
September 2020
1.87
12.40
1.44
2.79
0.30
2.80
0.34
3.17
0.37
2.09
0.12
2.71
Juni 2020
2.04
12.62
1.32
2.63
0.42
2.57
0.35
2.97
0.32
2.01
0.14
2.76
September 2019
2.08
13.25
1.68
2.77
0.27
2.81
0.36
3.09
0.22
2.04
0.06
2.71
PGM-Herstellung3,8
4Eoz - 2Eoz
September 2020
575,550
147,835
427,715
379,478
48,237
139,144
15,760
155,463
22,254
53,299
10,223
31,572
Juni 2020
395,911
156,155
239,756
194,100
45,656
57,221
12,393
76,326
26,314
28,977
6,949
31,576
September 2019
665,976
147,353
518,623
481,715
36,908
166,882
13,387
221,635
19,375
67,600
4,146
25,598
PGM verkauft
4Eoz - 2Eoz
September 2020
510,194
143,716
366,478
349,285
17,193
115,662
6,970
149,149
53,299
10,223
31,175
Juni 2020
438,050
191,903
246,147
229,480
16,667
79,514
9,718
108,036
28,977
6,949
12,953
September 2019
684,771
140,201
544,570
529,538
15,032
156,974
10,886
279,366
67,600
4,146
25,598
Preis und Kosten4
Durchschnittlicher PGM-Korb-Preis5
R/4Eoz - R/2Eoz
September 2020
35,416
32,095
36,840
37,605
30,453
37,878
26,818
36,141
40,595
22,541
31,936
Juni 2020
31,021
31,116
30,942
31,580
28,228
32,120
23,432
30,018
34,428
27,798
28,878
September 2019
20,314
20,362
20,316
20,405
17,314
20,337
17,016
20,287
21,053
18,098
19,326
US$/4Eoz - US$/2Eoz
September 2020
2,094
1,898
2,179
2,224
1,801
2,240
1,586
2,137
2,401
1,333
1,889
Juni 2020
1,728
1,733
1,724
1,759
1,573
1,789
1,305
1,672
1,918
1,549
1,609
September 2019
1,385
1,388
1,385
1,391
1,180
1,386
1,160
1,383
1,435
1,234
1,317
Betriebskosten6
R/t
September 2020
1,072
5,192
899
1,953
79
1,558
183
1,772
892
51
1,204
Juni 2020
1,292
5,468
992
2,525
106
2,048
246
1,968
1,076
55
1,212
September 2019
937
4,381
809
1,395
94
1,321
290
1,250
721
27
1,075
US$/t
September 2020
63
307
53
115
5
92
11
105
53
3
71
Juni 2020
72
305
55
141
6
114
14
110
60
3
68
September 2019
64
299
55
95
6
90
20
85
49
2
73
R/4Eoz - R/2Eoz
September 2020
18,148
13,030
20,058
21,706
8,170
17,314
16,751
24,947
13,302
12,716
13,800
Juni 2020
20,138
13,307
25,262
30,172
7,784
24,771
21,835
29,257
16,679
12,203
13,659
September 2019
14,101
10,258
15,249
15,619
10,675
14,632
25,188
16,342
11,003
13,700
12,384
US$/4Eoz - US$/2Eoz
September 2020
1,073
771
1,186
1,284
483
1,024
991
1,475
787
752
816
Juni 2020
1,122
741
1,407
1,681
434
1,380
1,216
1,630
929
680
761
September 2019
961
699
1,039
1,065
728
997
1,717
1,114
750
934
844
All-in nachhaltige Kosten7
R/4Eoz - R/2Eoz
September 2020
16,392
14,803
16,985
18,864
16,779
12,805
13,880
15,450
Juni 2020
20,166
15,038
24,011
22,766
27,596
16,927
13,081
15,420
September 2019
15,134
11,603
16,190
15,844
17,955
10,877
15,195
13,267
US$/4Eoz - US$/2Eoz
September 2020
969
875
1,004
1,116
992
757
821
914
Juni 2020
1,123
838
1,338
1,268
1,537
943
729
859
September 2019
1,032
791
1,104
1,080
1,224
741
1,036
904
All-in-Kosten7
R/4Eoz - R/2Eoz
September 2020
17,543
18,997
17,001
18,864
16,814
12,805
13,880
15,450
Juni 2020
21,996
19,183
24,106
22,766
27,714
16,927
14,160
15,420
September 2019
15,963
15,195
16,192
15,844
17,957
10,877
15,412
13,267
US$/4Eoz - US$/2Eoz
September 2020
1,037
1,123
1,005
1,116
994
757
821
914
Juni 2020
1,225
1,069
1,343
1,268
1,544
943
789
859
September 2019
1,088
1,036
1,104
1,080
1,224
741
1,051
904
Investitionsausgaben4
Entwicklung des Erzvorkommens
Rm
September 2020
607.1
301.7
305.4
107.1
198.3
-
-
-
Juni 2020
447.4
352.5
94.9
14.4
80.5
-
-
-
September 2019
677.4
235.1
442.3
135.9
306.4
-
-
-
Kapital Unterhalt
September 2020
444.3
238.4
205.9
57.1
102.9
37.8
8.1
129.5
Juni 2020
346.3
215.6
130.7
40.1
65.4
20.9
4.2
78.4
September 2019
537.4
116.0
421.4
91.9
269.9
57.0
2.6
72.9
Unternehmen und Projekte
September 2020
620.0
620.0
-
-
-
-
-
-
Juni 2020
654.7
647.2
7.5
-
-
-
7.5
-
September 2019
531.6
530.5
1.1
-
0.2
-
0.9
-
Gesamter Kapitalaufwand
Rm
September 2020
1,671.4
1,160.1
511.3
164.2
301.2
37.8
8.1
129.5
Juni 2020
1,448.4
1,215.3
233.1
54.5
145.9
20.9
11.7
78.4
September 2019
1,746.3
881.6
864.7
227.8
576.5
57.0
3.4
72.9
Mio. US$
September 2020
98.8
68.6
30.2
9.7
17.8
2.2
0.5
7.7
Juni 2020
80.7
67.7
13.0
3.0
8.1
1.2
0.7
4.4
September 2019
119.0
60.1
58.9
15.5
39.3
3.9
0.2
5.0
Die durchschnittlichen Wechselkurse für die am 30. September 2020, 30. Juni 2020 und 30. September 2019 beendeten Quartale betrugen R16,91/US$, R17,95/US$ und R14,67/US$
Zahlen dürfen nicht addiert werden, da sie unabhängig voneinander gerundet sind.
1 Die Untertageproduktion der US-PGM-Betriebe wird in metrische Tonnen umgerechnet und die Leistung in Rand angegeben. Zusätzlich zur Untertageproduktion des US-PGM-Betriebs werden in dem Betrieb verschiedene Recyclingmaterialien behandelt, die in den oben aufgeführten Statistiken nicht berücksichtigt werden.
2 Im zweiten Quartal 2020 wurde der Absatz durch die COVID-19-Pandemie beeinträchtigt, doch Mimosa setzte die Produktion von PGM-Konzentrat fort, was zu einem Aufbau von Konzentratvorräten führte. Es ergab sich ein Unterschied, wobei die im 2. Quartal 2020 verkauften Mimosa 4Eoz als gleichwertig zu den produzierten 4Eoz in die Tabellen der wichtigsten Merkmale für das 2. Quartal 2020 aufgenommen wurden. Die Auswirkung dieser Differenz führte dazu, dass die verkauften 4 Unzen für das 2. Quartal 2020 mit 31.576 4 Unzen angegeben wurden, während die tatsächlichen 12.953 4 Unzen angegeben wurden. Die AISC und AIC pro 4 Unzen für Mimosen wurden als R8.741/4 Unzen angegeben, verglichen mit R15.420/4 Unzen aufgrund der Bestandsänderung, die in diesen Berechnungen nicht angepasst wurde.
3 Produktion pro Produkt - siehe Prillaufteilung in der Tabelle unten
4 Die Kennzahlen und das Kapital der Gruppe und des gesamten PGM-Betriebs von SA PGM schliessen die Finanzergebnisse von Mimosa aus, die nach dem Kapitalbeteiligungsprinzip verbucht und von den Einnahmen und Verkaufskosten ausgeschlossen werden.
5 Der durchschnittliche PGM-Korbpreis ist der PGM-Einnahmen pro 4E/2E Unze vor dem Kauf einer Konzentratanpassung
6 Betriebskosten sind die durchschnittlichen Produktionskosten, wobei die Betriebskosten pro Tonne berechnet werden, indem die Verkaufskosten vor Abschreibung und Abschreibung und Bestandsveränderung in einer Periode durch die in derselben Periode gemahlenen/behandelten Tonnen geteilt werden, und die Betriebskosten pro Unze (und Kilogramm) berechnet werden, indem die Verkaufskosten vor Abschreibung und Abschreibung und Bestandsveränderung in einer Periode durch das in derselben Periode produzierte PGM geteilt werden. Die Betriebskosten des Marikana-Betriebs umfassen den Kauf von Konzentrat aus Rustenburg, Kroondal und Platinmeile
7 Die Gesamtkosten werden in Übereinstimmung mit den Richtlinien des World Gold Council berechnet. Die All-in-Kosten enthalten keine Einkommenssteuer, Kosten im Zusammenhang mit Fusions- und Übernahmeaktivitäten, Betriebskapital, Wertminderungen, Finanzierungskosten, einmalige Abfindungskosten und Posten, die zur Normalisierung der Erträge erforderlich sind. Die Gesamtkosten setzen sich zusammen aus den laufenden Gesamtkosten, d.h. den Kosten für die Aufrechterhaltung des laufenden Betriebs, die als Zwischensumme in der Berechnung der Gesamtkosten angegeben werden, sowie den Unternehmens- und größeren Investitionsausgaben im Zusammenhang mit dem Wachstum. Die Gesamtunterhaltungskosten pro Unze (und Kilogramm) und die Gesamtkosten pro Unze (und Kilogramm) werden berechnet, indem die Gesamtunterhaltungskosten bzw. die Gesamtkosten in einem Zeitraum durch die gesamte 4E/2E-PGM-Produktion im gleichen Zeitraum geteilt werden. Für einen Abgleich der Umsatzkosten vor Abschreibung und Amortisation mit den All-in-Kosten siehe "All-in-Kosten - Quartale".
8 Die Produktion von Marikana PGM umfasst die Verarbeitung von 10.781 4Eoz, 18.949 4Eoz und 12.790 4Eoz Konzentrateinkäufen von Dritten für die Quartale, die am 30. September 2020, 30. Juni 2020 bzw. 30. September 2019 endeten
Bergbau - Prill-Split ohne Recyclingverfahren
GRUPPE
SA-BETRIEBE
US-BETRIEBE
September 2020
Juni 2020
September 2019
September 2020
Juni 2020
September 2019
September 2020
Juni 2020
September 2019
%
%
%
%
%
%
%
%
%
Platin
288,406
50%
178,071
45%
340,943
51%
255,268
60%
143,313
60%
307,777
59%
33,138
22%
34,758
22%
33,166
23%
Palladium
241,852
42%
192,641
49%
270,059
41%
127,155
30%
71,244
30%
155,872
30%
114,697
78%
121,397
78%
114,187
77%
Rhodium
35,600
6%
18,554
5%
46,079
7%
35,600
8%
18,554
8%
46,079
9%
Gold
9,692
2%
6,645
1%
8,895
1%
9,692
2%
6,645
2%
8,895
2%
PGM-Herstellung 4E/2E
575,550
100%
395,911
100%
665,976
100%
427,715
100%
239,756
100%
518,623
100%
147,835
100%
156,155
100%
147,353
100%
Ruthenium
56,991
31,192
74,264
56,991
31,192
74,264
Iridium
14,039
7,788
18,731
14,039
7,788
18,731
Gesamt 6E/2E
646,580
434,891
758,971
498,745
278,736
611,618
147,835
156,155
147,353
Recycling-Betrieb
Einheit
September 2020
Juni 2020
September 2019
Durchschnitt eingespeiste Katalysatoren/Tag
Tonne
24.5
22.8
25.3
Insgesamt verarbeitet
Tonne
2,254
2,071
2,327
Gebührenverarbeitun
Tonne
103
347
354
Gekaufte
Tonne
2,151
1,725
1,973
PGM gespeist
3Eoz
202,661
175,674
202,141
PGM verkauft
3Eoz
113,225
220,838
178,685
PGM recycelt zurückgegeben
3Eoz
24,585
32,074
49,317
SA-Goldoperationen
SA-BETRIEBE
Total SA Gold
Driefontein
Kloof
Beatrix
Cooke
DRDGOLD
Gesamt
Unterirdisch
Oberfläche
Unterirdisch
Oberfläche
Unterirdisch
Oberfläche
Unterirdisch
Oberfläche
Unterirdisch
Oberfläche
Oberfläche
Produktion
Tonnen gemahlen/behandelt
000't
September 2020
11,399
1,213
10,186
387
-
472
1,450
354
165
-
1,311
7,260
Juni 2020
8,763
533
8,230
139
-
205
1,401
189
93
-
999
5,737
September 2019
10,907
1,446
9,461
376
-
485
1,286
558
72
27
948
7,155
Ertrag
g/t
September 2020
0.79
5.46
0.23
6.26
-
6.10
0.32
3.73
0.39
-
0.25
0.21
Juni 2020
0.59
6.31
0.22
7.08
-
7.60
0.36
4.34
0.24
-
0.23
0.18
September 2019
0.82
4.65
0.23
5.51
-
5.33
0.29
3.69
0.57
0.44
0.32
0.21
Produziertes Gold
kg
September 2020
8,987
6,624
2,363
2,424
-
2,881
457
1,319
64
-
328
1,514
Juni 2020
5,149
3,361
1,788
984
-
1,557
498
820
22
-
227
1,041
September 2019
8,937
6,730
2,207
2,072
-
2,587
373
2,059
41
12
300
1,493
oz
September 2020
288,938
212,966
75,972
77,933
-
92,626
14,693
42,407
2,058
-
10,545
48,676
Juni 2020
165,544
108,059
57,485
31,636
-
50,059
16,011
26,364
707
-
7,298
33,469
September 2019
287,330
216,374
70,956
66,616
-
83,174
11,992
66,198
1,318
386
9,645
48,001
Gold verkauft
kg
September 2020
8,726
6,349
2,377
2,230
-
2,865
463
1,254
58
-
334
1,522
Juni 2020
4,887
3,192
1,695
920
-
1,509
493
763
21
-
230
951
September 2019
8,510
6,295
2,215
1,856
-
2,485
412
1,943
35
11
258
1,510
oz
September 2020
280,547
204,125
76,422
71,696
-
92,112
14,886
40,317
1,865
-
10,738
48,933
Juni 2020
157,120
102,625
54,495
29,579
-
48,515
15,850
24,531
675
-
7,395
30,575
September 2019
273,604
202,390
71,214
59,672
-
79,895
13,246
62,469
1,125
354
8,295
48,548
Preis und Kosten
Goldpreis erhalten
R/kg
September 2020
1,002,945
1,004,843
1,001,683
962,652
1,025,749
1,031,406
Juni 2020
972,396
809,783
900,899
873,597
974,783
971,083
September 2019
684,172
651,940
663,583
660,971
683,643
697,483
US$/oz
September 2020
1,845
1,848
1,842
1,771
1,887
1,897
Juni 2020
1,685
1,403
1,561
1,514
1,689
1,683
September 2019
1,451
1,382
1,407
1,401
1,449
1,479
Betriebskosten1
R/t
September 2020
473
3,383
127
3,683
-
3,626
190
2,732
207
-
149
108
Juni 2020
483
5,973
127
7,978
-
6,513
201
3,926
185
-
142
106
September 2019
463
2,686
123
3,499
-
3,221
216
1,793
131
200
165
101
US$/t
September 2020
28
200
8
218
-
214
11
162
12
-
9
6
Juni 2020
27
333
7
444
-
363
11
219
10
-
8
6
September 2019
32
183
8
239
-
220
15
122
9
14
11
7
R/kg
September 2020
600,033
619,520
545,408
587,995
-
594,030
604,376
733,131
532,813
-
594,817
517,437
Juni 2020
821,829
947,248
586,074
1,126,931
-
857,482
564,458
905,000
781,818
-
624,229
583,958
September 2019
564,709
577,043
527,096
634,990
-
603,788
746,113
485,867
229,268
450,000
522,333
483,255
US$/oz
September 2020
1,104
1,140
1,003
1,082
-
1,093
1,112
1,348
980
-
1,094
952
Juni 2020
1,424
1,641
1,016
1,953
-
1,486
978
1,568
1,355
-
1,082
1,012
September 2019
1,197
1,223
1,118
1,346
-
1,280
1,582
1,030
486
954
1,107
1,025
All-in nachhaltige Kosten2
R/kg
September 2020
715,345
741,525
718,630
847,561
648,503
591,393
Juni 2020
890,444
1,239,565
837,363
976,403
678,261
643,428
September 2019
653,666
777,532
726,096
552,679
565,056
509,868
US$/oz
September 2020
1,316
1,364
1,322
1,559
1,193
1,088
Juni 2020
1,543
2,148
1,451
1,692
1,175
1,115
September 2019
1,386
1,649
1,539
1,172
1,198
1,081
All-in-Kosten2
R/kg
September 2020
726,782
741,525
729,447
847,561
648,503
608,016
Juni 2020
890,853
1,239,565
845,654
976,403
678,261
648,160
September 2019
671,293
777,532
738,971
552,932
565,056
517,285
US$/oz
September 2020
1,337
1,364
1,342
1,559
1,193
1,118
Juni 2020
1,544
2,148
1,465
1,692
1,175
1,123
September 2019
1,423
1,649
1,567
1,172
1,198
1,097
Kapitalaufwand
Entwicklung des Erzvorkommens
Rm
September 2020
529.8
233.1
215.2
81.5
-
-
Juni 2020
155.5
71.3
57.5
26.7
-
-
September 2019
560.3
216.8
251.1
92.4
-
-
Kapital aufrechterhalten
September 2020
257.9
54.9
88.0
19.9
-
95.1
Juni 2020
144.0
17.8
32.7
9.1
-
84.4
September 2019
143.1
65.3
55.8
16.5
-
5.5
Unternehmen und Projekte3
September 2020
69.8
-
36.0
-
-
25.3
Juni 2020
21.3
-
16.6
-
-
4.5
September 2019
75.7
-
37.3
0.5
-
11.2
Gesamter Kapitalaufwand
Rm
September 2020
857.5
288.0
339.2
101.4
-
120.4
Juni 2020
320.7
89.1
106.8
35.7
-
88.9
September 2019
779.0
282.0
344.1
109.5
-
16.7
Mio. US$
September 2020
50.7
17.0
20.1
6.0
-
7.1
Juni 2020
17.9
5.0
5.9
2.0
-
5.0
September 2019
53.1
19.2
23.5
7.5
-
1.1
Die durchschnittlichen Wechselkurse für die Quartale zum 30. September 2020, 30. Juni 2020 und 30. September 2019 betrugen R16,91/US$, R17,95/US$ und R14,67/US$
Zahlen dürfen nicht addiert werden, da sie unabhängig voneinander gerundet sind.
1 Die Betriebskosten sind die durchschnittlichen Produktionskosten, wobei die Betriebskosten pro Tonne berechnet werden, indem die Verkaufskosten vor Abschreibung und Abschreibung und Bestandsveränderung in einer Periode durch die in der gleichen Periode gemahlenen/behandelten Tonnen geteilt werden, und die Betriebskosten pro Kilogramm (und Unze) berechnet werden, indem die Verkaufskosten vor Abschreibung und Abschreibung und Bestandsveränderung in einer Periode durch das in der gleichen Periode produzierte Gold geteilt werden.
2 Die Gesamtkosten werden in Übereinstimmung mit den Richtlinien des World Gold Council berechnet. Die All-in-Kosten enthalten keine Einkommenssteuer, Kosten im Zusammenhang mit Fusions- und Übernahmeaktivitäten, Betriebskapital, Wertminderungen, Finanzierungskosten, einmalige Abfindungskosten und Posten, die zur Normalisierung der Erträge erforderlich sind. Die Gesamtkosten setzen sich zusammen aus den laufenden Gesamtkosten, d.h. den Kosten für die Aufrechterhaltung des laufenden Betriebs, die in der Gesamtkostenberechnung als Zwischensumme angegeben werden, sowie den Unternehmens- und größeren Investitionsausgaben im Zusammenhang mit dem Wachstum. Die Gesamtunterhaltungskosten pro Kilogramm (und Unze) und die Gesamtkosten pro Kilogramm (und Unze) werden berechnet, indem die Gesamtunterhaltungskosten bzw. die Gesamtkosten in einem Zeitraum durch das gesamte in diesem Zeitraum verkaufte Gold geteilt werden. Für eine Abstimmung der Umsatzkosten vor Abschreibung und Amortisation mit den All-in-Kosten siehe "All-in-Kosten - Quartale".
3 Die Ausgaben für Unternehmensprojekte beliefen sich in den Quartalen, die am 30. September 2020, 30. Juni 2020 und 30. September 2019 endeten, auf R8,5 Millionen (0,5 Millionen USD), 0,2 Millionen R (0 Millionen USD) bzw. 26,7 Millionen R (1,8 Millionen USD)
ALL-IN-KOSTEN - QUARTALE
SA und US-PGM-Operationen
Sofern nicht anders angegeben, sind die Zahlen in Millionen angegeben.
US-BETRIEBE
SA-BETRIEBE
Gesamt US und SA PGM
Gesamt US PGM1
Gesamt SA PGM
Rustenburg
Marikana
Kroondal
Plat-Meile
Mimose2
Unternehmen
Umsatzkosten, vor Abschreibung und Amortisation3
September 2020
8,374.5
1,865.4
6,509.1
2,479.1
3,424.7
760.9
130.0
462.5
(748.1)
Juni 2020
7,313.2
2,677.8
4,635.4
1,899.0
2,698.8
498.9
84.8
220.4
(766.5)
September 2019
9,871.5
1,302.5
8,569.0
2,468.7
5,241.8
801.7
56.8
317.0
(317.0)
Lizenzgebühren
September 2020
444.2
-
444.2
326.7
114.1
3.4
-
30.6
(30.6)
Juni 2020
55.0
-
55.0
33.5
21.0
0.5
-
18.1
(18.1)
September 2019
112.8
-
112.8
75.0
36.0
1.7
-
14.9
(14.8)
Kohlenstoffsteuer
September 2020
0.7
-
0.7
0.1
0.5
0.1
-
-
-
Juni 2020
1.3
-
1.3
0.1
1.1
0.1
-
-
-
September 2019
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Kosten der Gemeinschaft
September 2020
46.0
-
46.0
(4.7)
50.7
-
-
-
-
Juni 2020
13.4
-
13.4
5.8
7.6
-
-
-
-
September 2019
14.6
-
14.6
14.6
-
-
-
-
-
Bestandsänderung4
September 2020
1,654.8
60.9
1,593.9
265.1
1,043.1
-
-
(26.8)
312.5
Juni 2020
203.1
(599.8)
802.9
(76.0)
332.7
-
-
210.9
335.3
September 2019
(660.4)
209.0
(869.4)
361.4
(1,230.8)
-
-
-
-
Aktienbasierte Zahlungen5
September 2020
41.0
20.0
21.0
8.6
10.6
1.8
-
-
-
Juni 2020
13.2
0.9
12.3
4.7
4.7
2.9
-
-
-
September 2019
13.3
13.3
-
-
-
-
-
-
-
Sanierungszinsen und Amortisation6
September 2020
67.5
7.4
60.1
1.2
38.9
20.0
-
1.0
(1.0)
Juni 2020
66.2
8.5
57.7
0.4
36.3
21.1
-
0.7
(0.8)
September 2019
56.9
1.9
55.0
(0.5)
36.1
19.4
-
0.8
(0.8)
Mietverträge
September 2020
14.8
0.6
14.2
3.5
8.5
2.2
-
-
-
Juni 2020
15.7
1.9
13.8
3.5
8.1
2.2
-
-
-
September 2019
13.8
1.6
12.2
3.7
10.6
(2.1)
-
-
-
Entwicklung des Erzvorkommens
September 2020
607.1
301.7
305.4
107.1
198.3
-
-
-
-
Juni 2020
447.4
352.5
94.9
14.4
80.5
-
-
-
-
September 2019
677.4
235.1
442.3
135.9
306.4
-
-
-
-
Aufrechterhaltung der Investitionsausgaben
September 2020
444.3
238.4
205.9
57.1
102.9
37.8
8.1
129.5
(129.5)
Juni 2020
346.3
215.6
130.7
40.1
65.4
20.9
4.2
78.4
(78.3)
September 2019
537.3
116.0
421.3
91.9
269.9
57.0
2.6
72.9
(73.0)
Weniger: Nebenprodukt-Kredit8
September 2020
(2,777.9)
(306.0)
(2,471.9)
(321.7)
(2,010.3)
(143.7)
3.8
(109.0)
109.0
Juni 2020
(1,127.8)
(309.1)
(818.7)
(340.7)
(423.7)
(56.1)
1.9
(41.6)
41.5
September 2019
(945.6)
(169.7)
(775.9)
(294.5)
(342.6)
(142.4)
3.6
(66.0)
66.0
Gesamte All-in-unterstützende Kosten7
September 2020
8,917.0
2,188.4
6,728.6
2,922.1
2,982.0
682.5
141.9
487.8
(487.7)
Juni 2020
7,347.0
2,348.3
4,998.7
1,584.8
2,832.5
490.5
90.9
486.9
(486.9)
September 2019
9,691.6
1,709.7
7,981.9
2,856.2
4,327.4
735.3
63.0
339.6
(339.6)
Plus: Unternehmenskosten, Wachstum und Investitionsausgaben
September 2020
626.2
620.0
6.2
-
6.2
-
-
-
-
Juni 2020
666.8
647.2
19.6
-
12.1
-
7.5
-
-
September 2019
530.6
529.3
1.3
-
0.4
-
0.9
-
-
All-in-Kosten insgesamt7
September 2020
9,543.2
2,808.4
6,734.8
2,922.1
2,988.2
682.5
141.9
487.8
(487.7)
Juni 2020
8,013.8
2,995.5
5,018.3
1,584.8
2,844.6
490.5
98.4
486.9
(486.9)
September 2019
10,222.2
2,239.0
7,983.2
2,856.2
4,327.8
735.3
63.9
339.6
(339.6)
PGM-Herstellung
4Eoz - 2Eoz
September 2020
575,550
147,835
427,715
154,904
177,717
53,299
10,223
31,572
-
Juni 2020
395,911
156,155
239,756
69,614
102,640
28,977
6,949
31,576
-
September 2019
665,976
147,353
518,623
180,269
241,010
67,600
4,146
25,598
-
kg
September 2020
17,902
4,598
13,303
4,818
5,528
1,658
318
982
-
Juni 2020
12,314
4,857
7,457
2,165
3,193
901
216
982
-
September 2019
20,714
4,583
16,131
5,607
7,496
2,103
129
796
-
All-in-Sustaining Kosten
R/4Eoz - R/2Eoz
September 2020
16,392
14,803
16,985
18,864
16,779
12,805
13,880
15,450
-
Juni 2020
20,166
15,038
24,011
22,766
27,596
16,927
13,081
15,420
-
September 2019
15,134
11,603
16,190
15,844
17,955
10,877
15,195
13,267
-
US$/4Eoz - US$/2Eoz
September 2020
969
875
1,004
1,116
992
757
821
914
-
Juni 2020
1,123
838
1,338
1,268
1,537
943
729
859
-
September 2019
1,032
791
1,104
1,080
1,224
741
1,036
904
-
Pauschalpreise
R/4Eoz - R/2Eoz
September 2020
17,543
18,997
17,001
18,864
16,814
12,805
13,880
15,450
-
Juni 2020
21,996
19,183
24,106
22,766
27,714
16,927
14,160
15,420
-
September 2019
15,963
15,195
16,192
15,844
17,957
10,877
15,412
13,267
-
US$/4Eoz - US$/2Eoz
September 2020
1,037
1,123
1,005
1,116
994
757
821
914
-
Juni 2020
1,225
1,069
1,343
1,268
1,544
943
789
859
-
September 2019
1,088
1,036
1,104
1,080
1,224
741
1,051
904
-
Die durchschnittlichen Wechselkurse für die am 30. September 2020, 30. Juni 2020 und 30. September 2019 beendeten Quartale betrugen R16,91/US$, R17,95/US$ und R14,67/US$
Zahlen dürfen nicht addiert werden, da sie unabhängig voneinander gerundet sind.
1 Die unterirdische Produktion der US-PGM-Betriebe wird in metrische Tonnen und Kilogramm umgerechnet, und die Leistung wird in Rand umgerechnet. Zusätzlich zur Untertageproduktion der US-PGM-Betriebe verarbeitet der Betrieb verschiedene Recyclingmaterialien, die von der 2E-PGM-Produktion, den All-in-Kosten und den All-in-Kostenstatistiken ausgeschlossen sind.
2 Im zweiten Quartal 2020 wurde der Absatz durch die COVID-19-Pandemie beeinträchtigt, doch Mimosa setzte die Produktion von PGM-Konzentrat fort, was zu einem Aufbau von Konzentratvorräten führte. Es ergab sich ein Unterschied, wobei die im 2. Quartal 2020 verkauften Mimosa 4Eoz als gleichwertig zu den produzierten 4Eoz in die Tabellen der wichtigsten Merkmale für das 2. Quartal 2020 aufgenommen wurden. Die Auswirkung dieses Unterschieds führte dazu, dass die im 2. Quartal 2020 verkauften 4 Unzen als 31.576 4 Unzen im Vergleich zu den tatsächlichen 12.953 4 Unzen angegeben wurden. Die AISC und AIC pro 4 Unzen für Mimosen wurden als R8.741/4 Unzen angegeben, verglichen mit R15.420/4 Unzen aufgrund der Bestandsänderung, die in diesen Berechnungen nicht angepasst wurde.
3 Die Umsatzkosten vor Abschreibung und Amortisation beinhalten alle Bergbau- und Verarbeitungskosten, Raffinierungskosten Dritter, allgemeine und Verwaltungskosten des Unternehmens sowie Kosten für Genehmigungen. Corporate bezieht sich auf die Eliminierung der Konzentratverkäufe von Rustenburg, Kroondal und Platinmeile an Marikana und den damit verbundenen nicht realisierten Gewinn.
4 Die Lagerbestandsanpassung bei Corporate umfasst die Eliminierung der Konzentratverkäufe von Rustenburg, Kroondal und Platinmeile an Marikana und den damit verbundenen nicht realisierten Gewinn
5 Anteilsbasierte Zahlungen werden auf der Grundlage des beizulegenden Zeitwerts bei der erstmaligen Verbuchung berechnet und beinhalten nicht die Anpassung der in bar beglichenen anteilsbasierten Zahlungsverpflichtung an den beizulegenden Zeitwert am Berichtsdatum
6 Die Sanierung umfasst die Zinsbelastung im Zusammenhang mit der Verpflichtung zur Umweltsanierung und die Amortisierung der damit verbundenen kapitalisierten Sanierungskosten. Die Zinsbelastung im Zusammenhang mit der Verpflichtung zur Umweltsanierung und die Amortisierung der kapitalisierten Sanierungskosten spiegeln die periodischen Sanierungskosten im Zusammenhang mit der laufenden PGM-Produktion wider.
7 Die Gesamtkosten werden in Übereinstimmung mit den Richtlinien des World Gold Council berechnet. Die All-in-Kosten enthalten keine Einkommenssteuer, Kosten im Zusammenhang mit Fusions- und Übernahmeaktivitäten, Betriebskapital, Wertminderungen, Finanzierungskosten, einmalige Abfindungskosten und Posten, die zur Normalisierung der Erträge erforderlich sind. Die Gesamtkosten setzen sich zusammen aus den laufenden Gesamtkosten, d.h. den Kosten für die Aufrechterhaltung des laufenden Betriebs, die in der Gesamtkostenberechnung als Zwischensumme angegeben werden, sowie den Unternehmens- und größeren Investitionsausgaben im Zusammenhang mit dem Wachstum. Die Gesamtunterhaltungskosten pro Unze (und Kilogramm) und die Gesamtkosten pro Unze (und Kilogramm) werden berechnet, indem die Gesamtunterhaltungskosten bzw. die Gesamtkosten in einem Zeitraum durch die gesamte 4E/2E-PGM-Produktion im gleichen Zeitraum geteilt werden.
8 Die Nebenproduktgutschrift für Marikana für das dritte Quartal 2020 und das zweite Quartal 2020 beinhaltet den Nutzen aus dem Verkauf von Konzentrat, das von Rustenburg, Kroondal und Platinmeile gekauft wurde, in Höhe von R1.546 Millionen bzw. 128 Millionen R. Die Kosten im Zusammenhang mit dem Kauf und der Verarbeitung des konzerninternen Konzentrats sind in den Verkaufskosten von Marikana vor Abschreibung und Amortisation enthalten.
SA-Goldoperationen
Sofern nicht anders angegeben, sind die Zahlen in Millionen angegeben.
SA-BETRIEBE
Total SA Gold
Driefontein
Kloof
Beatrix
Cooke
DRDGOLD
Unternehmen
Umsatzkosten, vor Abschreibung und Amortisation1
September 2020
5,305.5
1,330.6
2,018.3
960.4
201.0
795.2
-
Juni 2020
3,950.8
1,029.5
1,551.9
695.2
137.7
536.5
-
September 2019
4,714.8
1,140.7
1,763.8
949.7
139.0
721.6
-
Lizenzgebühren
September 2020
35.8
11.2
41.8
14.2
1.7
-
(33.1)
Juni 2020
17.2
3.7
9.0
3.4
1.1
-
-
September 2019
21.6
5.6
9.0
6.1
0.9
-
-
Kohlenstoffsteuer
September 2020
0.5
-
0.1
0.4
-
-
-
Juni 2020
0.7
-
0.1
0.4
-
0.2
-
September 2019
-
-
-
-
-
-
-
Kosten der Gemeinschaft
September 2020
24.9
3.4
7.8
13.7
-
-
-
Juni 2020
36.5
3.2
7.5
13.5
-
12.3
-
September 2019
14.4
4.2
5.3
4.3
0.6
-
-
Aktienbasierte Zahlungen2
September 2020
19.7
5.4
6.2
4.4
-
3.7
-
Juni 2020
(20.0)
2.7
3.3
2.2
-
(28.2)
-
September 2019
41.1
-
-
-
-
41.1
-
Sanierungszinsen und Amortisation3
September 2020
58.5
15.5
11.5
15.2
10.3
4.7
1.3
Juni 2020
53.0
11.2
10.6
12.1
13.2
4.5
1.4
September 2019
56.8
8.3
14.1
21.7
8.3
3.4
1.0
Mietverträge
September 2020
17.5
2.0
4.4
3.5
3.9
3.7
-
Juni 2020
17.5
2.0
4.6
3.6
4.3
3.0
-
September 2019
17.6
3.6
6.0
3.8
4.2
-
-
Entwicklung des Erzvorkommens
September 2020
529.8
233.1
215.2
81.5
-
-
-
Juni 2020
155.5
71.3
57.5
26.7
-
-
-
September 2019
560.3
216.8
251.1
92.4
-
-
-
Aufrechterhaltung der Investitionsausgaben
September 2020
257.9
54.9
88.0
19.9
-
95.1
-
Juni 2020
144.0
17.8
32.7
9.1
-
84.4
-
September 2019
143.1
65.3
55.8
16.5
-
5.5
-
Weniger: Nebenprodukt-Kredit
September 2020
(8.0)
(2.5)
(1.7)
(1.2)
(0.3)
(2.3)
-
Juni 2020
(3.6)
(1.0)
(0.8)
(0.7)
(0.3)
(0.8)
-
September 2019
(7.0)
(1.4)
(1.6)
(1.3)
(1.0)
(1.7)
-
Gesamte All-in-sustaining Kosten4
September 2020
6,242.1
1,653.6
2,391.6
1,112.0
216.6
900.1
(31.8)
Juni 2020
4,351.6
1,140.4
1,676.4
765.5
156.0
611.9
1.4
September 2019
5,562.7
1,443.1
2,103.5
1,093.2
152.0
769.9
1.0
Plus: Unternehmenskosten, Wachstum und Investitionsausgaben
September 2020
99.8
-
36.0
-
-
25.3
38.5
Juni 2020
2.0
-
16.6
-
-
4.5
(19.1)
September 2019
150.0
-
37.3
0.5
-
11.2
101.0
All-in-Kosten insgesamt4
September 2020
6,341.9
1,653.6
2,427.6
1,112.0
216.6
925.4
6.7
Juni 2020
4,353.6
1,140.4
1,693.0
765.5
156.0
616.4
(17.7)
September 2019
5,712.7
1,443.1
2,140.8
1,093.7
152.0
781.1
102.0
Gold verkauft
kg
September 2020
8,726
2,230
3,328
1,312
334
1,522
-
Juni 2020
4,887
920
2,002
784
230
951
-
September 2019
8,510
1,856
2,897
1,978
269
1,510
-
oz
September 2020
280,547
71,696
106,998
42,182
10,738
48,933
-
Juni 2020
157,120
29,579
64,366
25,206
7,395
30,575
-
September 2019
273,602
59,672
93,141
63,594
8,649
48,548
-
All-in-Sustaining Kosten
R/kg
September 2020
715,345
741,525
718,630
847,561
648,503
591,393
-
Juni 2020
890,444
1,239,565
837,363
976,403
678,261
643,428
-
September 2019
653,666
777,532
726,096
552,679
565,056
509,868
-
US$/oz
September 2020
1,316
1,364
1,322
1,559
1,193
1,088
-
Juni 2020
1,543
2,148
1,451
1,692
1,175
1,115
-
September 2019
1,386
1,649
1,539
1,172
1,198
1,081
-
Pauschalpreise
R/kg
September 2020
726,782
741,525
729,447
847,561
648,503
608,016
-
Juni 2020
890,853
1,239,565
845,654
976,403
678,261
648,160
-
September 2019
671,293
777,532
738,971
552,932
565,056
517,285
-
US$/oz
September 2020
1,337
1,364
1,342
1,559
1,193
1,118
-
Juni 2020
1,544
2,148
1,465
1,692
1,175
1,123
-
September 2019
1,423
1,649
1,567
1,172
1,198
1,097
-
Die durchschnittlichen Wechselkurse für die am 30. September 2020, 30. Juni 2020 und 30. September 2019 beendeten Quartale betrugen R16,91/US$, R17,95/US$ und R14,67/US$
Zahlen dürfen nicht addiert werden, da sie unabhängig voneinander gerundet sind.
1 Die Umsatzkosten vor Abschreibung und Amortisation umfassen alle Kosten für Abbau und Verarbeitung, Raffinierungskosten Dritter, allgemeine und Verwaltungskosten des Unternehmens sowie Kosten für Genehmigungen.
2 Anteilsbasierte Zahlungen werden auf der Grundlage des beizulegenden Zeitwerts bei der erstmaligen Verbuchung berechnet und beinhalten nicht die Anpassung der in bar beglichenen anteilsbasierten Zahlungsverpflichtung an den beizulegenden Zeitwert am Berichtsdatum
3 Die Sanierung umfasst die Zinsbelastung im Zusammenhang mit der Verpflichtung zur Umweltsanierung und die Amortisierung der damit verbundenen kapitalisierten Sanierungskosten. Die Zinsbelastung im Zusammenhang mit der Verpflichtung zur Umweltsanierung und die Amortisierung der kapitalisierten Sanierungskosten spiegeln die periodischen Sanierungskosten im Zusammenhang mit der laufenden Goldproduktion wider.
4 Die Gesamtkosten werden in Übereinstimmung mit den Richtlinien des World Gold Council berechnet. Die All-in-Kosten enthalten keine Einkommenssteuer, Kosten im Zusammenhang mit Fusions- und Übernahmeaktivitäten, Betriebskapital, Wertminderungen, Finanzierungskosten, einmalige Abfindungskosten und Posten, die zur Normalisierung der Gewinne erforderlich sind. Die Gesamtkosten setzen sich zusammen aus den laufenden Gesamtkosten, d.h. den Kosten für die Aufrechterhaltung des laufenden Betriebs, die in der Gesamtkostenberechnung als Zwischensumme angegeben werden, sowie den Unternehmens- und größeren Investitionsausgaben im Zusammenhang mit dem Wachstum. Die Gesamtunterhaltungskosten pro Kilogramm (und Unze) und die Gesamtkosten pro Kilogramm (und Unze) werden berechnet, indem die Gesamtunterhaltungskosten bzw. die Gesamtkosten in einem Zeitraum durch das gesamte in diesem Zeitraum verkaufte Gold geteilt werden.
5
BEREINIGTE EBITDA-ABSTIMMUNG - QUARTALE
Sofern nicht anders angegeben, sind die Zahlen in Millionen angegeben.
Quartal bis September 2020
Quartal endete im Juni 2020
Quartal endete im September 2019
Zahlen in Millionen - SA rand
US-PGM
SA PGM
SA Gold
Unternehmen
Gesamt
US-PGM
SA PGM
SA Gold
Unternehmen
Gesamt
US-PGM
SA PGM
SA Gold
Unternehmen
Gesamt
Gewinn vor Lizenzgebühren und Steuern
2,293.2
9,264.6
375.4
(225.4)
11,707.8
2,839.0
581.0
(2,169.2)
(226.1)
1,024.7
838.0
2,236.6
(721.8)
(319.3)
2,033.5
Bereinigt um:
Amortisation und Abschreibung
698.1
518.4
784.5
-
2,001.0
831.7
348.8
445.3
-
1,625.8
560.1
484.9
916.9
-
1,961.9
Zinserträge
(52.9)
(46.7)
(127.4)
-
(227.0)
(55.3)
(56.3)
(140.1)
-
(251.7)
(38.2)
(145.0)
(64.7)
-
(247.9)
Finanzaufwand
245.0
150.2
296.5
79.9
771.6
314.2
170.0
335.8
79.4
899.4
374.9
187.6
196.1
81.0
839.6
Aktienbasierte Zahlungen
22.9
26.5
17.0
-
66.4
6.1
20.9
154.7
-
181.7
13.3
-
102.1
-
115.4
Verlust bei Finanzinstrumenten
2.9
54.8
2,187.6
-
2,245.3
(5.9)
66.4
1,792.4
-
1,852.9
-
36.3
467.7
-
504.0
Verlust aus Wechselkursdifferenzen
(0.3)
213.1
(173.6)
-
39.2
(0.4)
(97.7)
263.0
-
164.9
2.2
(14.0)
64.6
-
52.8
Anteil am Ergebnis der nach der Equity-Methode bilanzierten Beteiligungen nach Steuern
-
(304.0)
(163.3)
-
(467.3)
-
26.6
(87.5)
-
(60.9)
4.8
(29.5)
(109.3)
-
(134.0)
Sonstige nicht zahlungswirksame Kosten/(Erträge)
-
-
-
-
-
-
-
(21.9)
-
(21.9)
-
-
-
-
-
Gewinn aus der Veräusserung von Eigentum, Anlagen und Ausrüstung
-
(27.2)
(7.1)
-
(34.3)
-
(16.3)
(4.8)
-
(21.1)
52.7
(48.1)
(7.6)
-
(3.0)
Beeinträchtigungen
0.2
-
-
-
0.2
0.2
-
-
-
0.2
0.8
(70.5)
-
-
(69.7)
Umstrukturierungskosten
-
25.3
47.5
-
72.8
0.6
(24.8)
2.0
-
(22.2)
0.6
273.5
(1.2)
-
272.9
IFRS 16 Leasingzahlungen
(0.7)
(14.2)
(18.9)
-
(33.8)
(1.9)
(14.2)
(18.1)
-
(34.2)
-
-
-
-
-
Andere nicht wiederkehrende (Einnahmen)/Kosten
18.3
(573.7)
-
5.6
(549.8)
15.2
2.6
5.5
21.4
44.7
0.8
18.5
(0.2)
191.5
210.6
Bereinigtes EBITDA
3,226.7
9,287.1
3,218.2
(139.9)
15,592.1
3,943.5
1,007.0
557.1
(125.3)
5,382.3
1,810.0
2,930.3
842.6
(46.8)
5,536.1
ENTWICKLUNGSERGEBNISSE
Die Entwicklungswerte stellen die tatsächlichen Ergebnisse der Probenahmen dar, und bei der Schätzung der Erzreserven wurden keine Anpassungen vorgenommen, die eventuell erforderlich sein könnten. In allen nachstehenden Zahlen sind die Schachtabsenkungsmeter nicht berücksichtigt, die gegebenenfalls separat ausgewiesen werden.
US-PGM-Operationen
September 2020 Quartal
Juni 2020 Quartal
Neun Monate bis 30. September 2020
Reef
Stillwater inkl. Blitz
East Boulder
Stillwater inkl. Blitz
East Boulder
Stillwater inkl. Blitz
East Boulder
Stillwater
Einheit
Primäre Entwicklung (vor Reef)
(m)
1,875
369
1,887
330
5,116
1,448
Sekundäre Entwicklung
(m)
3,602
1,153
3,116
1,317
9,568
3,399
SA PGM-Operationen
Sep 2020 Quartal
Juni 2020 Quartal
Neun Monate bis 30. September 2020
Reef
Batho- pele
Thembe- lani
Khuse-leka
Siphume-lele
Batho- pele
Thembe- lani
Khuse-leka
Siphume-lele
Batho- pele
Thembe- lani
Khuse-leka
Siphume-lele
Rustenburg
Einheit
Fortgeschrittene
(m)
491
840
2,449
673
72
230
512
234
854
2,207
5,448
1,745
Fortgeschrittene auf Reef
(m)
491
649
895
412
209
151
347
169
854
1,256
1,855
903
Höhe
(cm)
213
236
285
268
228
244
280
257
211
268
284
250
Durchschnittlicher Wert
(g/t)
2.4
2.3
2.2
3.1
2.5
2.3
2.3
2.9
2.4
2.4
2.3
3.0
(cm.g/t)
515
545
632
820
557
557
648
755
505
633
648
758
SA PGM-Operationen
Sep 2020 Quartal
Juni 2020 Quartal
Neun Monate bis 30. September 2020
Reef
K3
Rowland
Saffy
E3
4B
K3
Rowland
Saffy
E3
4B
K3
Rowland
Saffy
E3
4B
Marikana
Einheit
Primäre Entwicklung
(m)
7,579
4,864
5,288
1,081
1,463
2,835
2,014
1,474
501
783
17,829
11,496
11,321
2,571
3,729
Primäre Entwicklung - Reef
(m)
6,025
3,837
3,593
735
1,011
2,282
1,635
847
349
536
14,166
9,102
7,549
1,833
2,608
Höhe
(cm)
218
220
218
215
221
217
221
220
220
220
218
219
219
218
219
Durchschnittlicher Wert
(g/t)
3.1
2.6
2.7
2.6
2.4
3.4
2.5
2.8
2.7
2.8
3.2
2.7
2.7
2.6
2.5
(cm.g/t)
683
578
587
555
526
741
544
612
586
621
697
579
582
564
547
SA PGM-Operationen
Sep 2020 Quartal
Juni 2020 Quartal
Neun Monate bis 30. September 2020
Reef
Kopa- neng
Simun-ja
Bamba- nani
Kwezi
K6
Kopa- neng
Simun-ja
Bamba- nani
Kwezi
K6
Kopa- neng
Simun-ja
Bamba- nani
Kwezi
K6
Kroondal
Einheit
Fortgeschrittene
(m)
647
110
679
552
367
431
91
237
255
218
1,679
373
1,543
1,156
1,105
Fortgeschrittene auf Reef
(m)
444
6
671
393
367
324
77
217
92
210
933
194
1,483
611
964
Höhe
(cm)
244
226
215
210
244
252
221
212
209
247
247
220
211
212
240
Durchschnittlicher Wert
(g/t)
1.4
0.1
2.8
2.2
2.5
1.6
2.2
2.8
1.2
2.1
1.7
1.9
2.9
2.2
2.3
(cm.g/t)
333
24
600
463
612
399
474
587
246
525
423
411
607
475
559
SA-Goldoperationen
Sep 2020 Quartal
Juni 2020 Quartal
Neun Monate bis 30. September 2020
Reef
Kohlenstoff
Main
VCR
Kohlenstoff-Führer
Main
VCR
Kohlenstoff-
Main
VCR
Driefontein
Einheit
Fortgeschrittene
(m)
757
354
1,220
253
154
347
1,850
738
2,456
Fortgeschrittene auf Reef
(m)
138
144
145
27
79
48
311
315
271
Kanalbreite
(cm)
65
63
61
76
82
121
80
65
85
Durchschnittlicher Wert
(g/t)
19.4
9.8
48.7
9.7
9.9
9.9
13.5
10.2
25.0
(cm.g/t)
1,267
621
2,964
738
814
1,190
1,084
660
2,115
SA-Goldoperationen
Sep 2020 Quartal
Juni 2020 Quartal
Neun Monate bis 30. September 2020
Reef
Kloof
Main
Libanon
VCR
Kloof
Main
Libanon
VCR
Kloof
Main
Libanon
VCR
Kloof
Einheit
Fortgeschrittene
(m)
1,299
508
1,340
275
166
3
626
2,758
1,151
69
3,416
Fortgeschrittene auf Reef
(m)
275
196
209
98
61
3
95
582
313
50
530
Kanalbreite
(cm)
175
139
127
198
105
166
116
155
128
177
111
Durchschnittlicher Wert
(g/t)
4.7
10.6
13.9
4.2
11.8
6.7
1.8
5.2
10.9
6.2
9.7
(cm.g/t)
828
1,476
1,771
837
1,237
1,109
212
806
1,393
1,090
1,084
SA-Goldoperationen
Sep 2020 Quartal
Juni 2020 Quartal
Neun Monate bis 30. September 2020
Reef
Beatrix
Kalkoen-krans
Beatrix
Kalkoen-krans
Beatrix
Kalkoen-krans
Beatrix
Einheit
Fortgeschrittene
(m)
1,750
135
804
66
5,705
360
Fortgeschrittene auf Reef
(m)
854
23
293
23
2,188
116
Kanalbreite
(cm)
156
205
157
108
162
145
Durchschnittlicher Wert
(g/t)
8.3
4.2
7.8
53.0
9.0
18.8
(cm.g/t)
1,297
861
1,227
5,727
1,470
2,724
VERWALTUNG UND UNTERNEHMENSINFORMATIONEN
SIBANYE STILLWATER BEGRENZT
("Sibanye-Stillwater", "die Gesellschaft" und/oder "die Gruppe")
Eingetragen in der Republik Südafrika
Registrierungsnummer 2014/243852/06
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VERZEICHNISSE
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NYSE: SBSW
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Cnr 14th Avenue & Hendrik Potgieter Road
Weltevreden-Park 1709
Südafrika
Private Tasche X5
Westonaria 1780
Südafrika
Tel: +27 11 278 9600
Fax: +27 11 278 9863
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Zelle: +27 83 453 4014
E-Mail:
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In Europa:
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VORSTANDSMITGLIEDER
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Elaine Dorward-König1,3
Harry Kenyon-Slaney1,2
Jerry Vilakazi1,2
Keith Rayner1,2
Nkosemntu Nika1,2
Richard Menell1,2,4
Savanne Danson1,2
Susan van der Merwe1,2
Timothy Cumming1,2
1 Unabhängig nicht-exekutiv
2Ernannt am 24. Februar 2020
3 Ernannt am 27. März 2020
4 Leitender Unabhängiger Direktor
JSE-SPONSOR
JP Morgan Equities Südafrika Proprietary Limited
Registrierungsnummer 1995/011815/07
1 Fricker Straße
Illovo
Johannesburg 2196
Südafrika
Private Bag X9936
Sandton 2196
Südafrika
REVISOREN
Ernst & Young Inc. (EY)
102 Rivonia-Straße
Sandton
2196
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Tel: +27 11 772 3000
Private Bag X14
Sandton 2146
Südafrika
AMERIKANISCHER VERWAHRER
QUITTUNGEN TRANSFER AGENT
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Postfach 358516
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PA15252-8516
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Rosebank-Türme
15 Biermann-Allee
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ZUKUNFTSGERICHTETE AUSSAGE
Die Informationen in diesem Dokument können zukunftsgerichtete Aussagen im Sinne der "Safe Harbour"-Bestimmungen des US-amerikanischen Private Securities Litigation Reform Act von 1995 enthalten. Diese zukunftsgerichteten Aussagen, einschließlich u.a. derer, die sich auf die Finanzlage von Sibanye Stillwater Limited ("Sibanye-Stillwater" oder die "Gruppe"), Geschäftsstrategien, Pläne und Ziele des Managements für zukünftige Operationen beziehen, sind notwendigerweise Schätzungen, die das beste Urteil der Geschäftsleitung und der Direktoren von Sibanye-Stillwater widerspiegeln und eine Reihe von Risiken und Ungewissheiten beinhalten, die dazu führen könnten, dass die tatsächlichen Ergebnisse wesentlich von den in den zukunftsgerichteten Aussagen genannten abweichen. Folglich sollten diese vorausblickenden Aussagen im Lichte verschiedener wichtiger Faktoren, einschließlich der in diesem Dokument dargelegten, betrachtet werden.
Alle in diesem Dokument enthaltenen Aussagen, mit Ausnahme der Aussagen über historische Fakten, können zukunftsgerichtete Aussagen sein. Zukunftsgerichtete Aussagen verwenden oft auch Wörter wie "wird", "prognostizieren", "potentiell", "schätzen", "erwarten", "planen", "antizipieren" und Wörter mit ähnlicher Bedeutung. Zukunftsgerichtete Aussagen sind naturgemäß mit Risiken und Unsicherheiten verbunden, da sie sich auf zukünftige Ereignisse und Umstände beziehen und im Lichte verschiedener wichtiger Faktoren, einschließlich der in diesem Haftungsausschluss dargelegten, betrachtet werden sollten. Die Leser werden davor gewarnt, sich unangemessen auf solche Aussagen zu verlassen.
Zu den wichtigen Faktoren, die dazu führen könnten, dass die tatsächlichen Ergebnisse, Leistungen oder Errungenschaften von Sibanye-Stillwater erheblich von den in den zukunftsgerichteten Aussagen enthaltenen Schätzungen oder Prognosen abweichen, gehören unter anderem die zukünftige Finanzlage, Pläne, Strategien, Ziele, Investitionsausgaben, projizierte Kosten und erwartete Kosteneinsparungen, Finanzierungspläne, Verschuldungslage und die Fähigkeit, den Verschuldungsgrad zu reduzieren; wirtschaftliche, geschäftliche, politische und soziale Bedingungen in Südafrika, Simbabwe, den Vereinigten Staaten und anderswo; Pläne und Ziele des Managements für künftige Operationen; die Fähigkeit der Sibanye-Stillwater, die Vorteile etwaiger Strömungsvereinbarungen oder Pipeline-Finanzierungen zu nutzen; die Fähigkeit der Sibanye-Stillwater, Darlehens- und andere Zusagen und Beschränkungen sowie Schwierigkeiten bei der Beschaffung zusätzlicher Finanzierung oder Refinanzierung einzuhalten; die Fähigkeit der Sibanye-Stillwater, ihre Anleiheinstrumente zu bedienen; Änderungen der Annahmen, die der Schätzung der aktuellen Mineralreserven der Sibanye-Stillwater zugrunde liegen; jegliches Versagen einer Bergeentsorgungseinrichtung; die Fähigkeit, erwartete Effizienzen und andere Kosteneinsparungen in Verbindung mit vergangenen, laufenden und zukünftigen Akquisitionen sowie bei bestehenden Betrieben zu erzielen und diese erfolgreich zu integrieren; die Fähigkeit der Sibanye-Stillwater, laufende oder zukünftige Akquisitionen abzuschließen; den Erfolg der Geschäftsstrategie und der Explorations- und Erschließungsaktivitäten der Sibanye-Stillwater; die Fähigkeit der Sibanye-Stillwater, die Anforderungen an ihre Betriebsweise so zu erfüllen, dass sie den betroffenen Gemeinden schrittweise Vorteile bringt; Änderungen des Marktpreises für Gold und Platinmetalle; das Auftreten von Gefahren im Zusammenhang mit dem Untertage- und Übertagebergbau; jede weitere Herabstufung des Kreditratings Südafrikas; eine Anfechtung des Eigentumsrechts an einem der Grundstücke der Sibanye-Stillwater durch Antragsteller auf Land im Rahmen von Restitutions- und anderen Gesetzen; die Fähigkeit der Sibanye-Stillwater, ihre Strategie umzusetzen, und alle diesbezüglichen Änderungen; das Auftreten von Arbeitsunterbrechungen und Arbeitskampfmaßnahmen; die Verfügbarkeit, die Bedingungen und der Einsatz von Kapital oder Krediten; Änderungen bei der Auferlegung von Regulierungskosten und relevanten Regierungsvorschriften, insbesondere Umwelt-, Steuer-, Gesundheits- und Sicherheitsvorschriften und neue Gesetze, die Water, Bergbau, Mineralrechte und Unternehmenseigentum betreffen, einschließlich deren Auslegung, die Gegenstand von Streitigkeiten sein können; das Ergebnis und die Folgen potenzieller oder anhängiger Rechtsstreitigkeiten oder Regulierungsverfahren oder Umwelt-, Gesundheits- und Sicherheitsfragen; die Konzentration aller abschließenden Raffinationstätigkeiten und eines großen Teils der PGM-Umsätze von Sibanye-Stillwater aus der Bergwerksproduktion in den Vereinigten Staaten auf eine Einheit; die Feststellung einer wesentlichen Schwachstelle bei der Offenlegung und den internen Kontrollen der Finanzberichterstattung; die Auswirkungen der US-Steuerreformgesetze auf Sibanye-Stillwater und ihre Tochtergesellschaften; die Auswirkungen der südafrikanischen Devisenkontrollvorschriften auf die finanzielle Flexibilität von Sibanye-Stillwater; die Tätigkeit in neuen geographischen Gebieten und regulatorischen Umgebungen, in denen Sibanye-Stillwater noch keine Erfahrung hat; Stromunterbrechungen, Zwänge und Kostensteigerungen; Verknappung der Versorgungskette und Verteuerung der Produktionsmittel; die regionale Konzentration der Geschäftstätigkeit von Sibanye-Stillwater; Wechselkursschwankungen, Währungsabwertungen, Inflation und andere makroökonomische geldpolitische Maßnahmen; das Auftreten vorübergehender Stilllegungen von Minen wegen Sicherheitsvorfällen und ungeplanter Wartung; die Fähigkeit von Sibanye-Stillwater, Führungskräfte oder genügend technisch qualifizierte Mitarbeiter einzustellen und zu halten, sowie ihre Fähigkeit, eine ausreichende Vertretung der historisch benachteiligten Südafrikaner (HDSA) in ihren Führungspositionen zu erreichen; das Versagen der Informations- und Kommunikationssysteme von Sibanye-Stillwater; die Angemessenheit des Versicherungsschutzes von Sibanye-Stillwater; soziale Unruhen, Krankheit oder natürliche oder von Menschen verursachte Katastrophen in informellen Siedlungen in der Nähe einiger der in Südafrika ansässigen Betriebe von Sibanye-Stillwater; und die Auswirkungen von HIV, Tuberkulose und die Ausbreitung anderer ansteckender Krankheiten, wie z.B. der Coronavirus-Krankheit (COVID-19). Weitere Einzelheiten zu potenziellen Risiken und Ungewissheiten, die Sibanye-Stillwater betreffen, sind in den von Sibanye-Stillwater bei der Johannesburger Börse und der United States Securities and Exchange Commission eingereichten Unterlagen beschrieben, darunter der Integrierte Jahresbericht 2019 und der Jahresbericht auf Formular 20-F für das am 31. Dezember 2019 endende Finanzjahr.
Diese zukunftsgerichteten Aussagen beziehen sich nur auf das Datum des Inhalts. Sibanye-Stillwater lehnt ausdrücklich jede Verpflichtung oder Zusage ab, zukunftsgerichtete Aussagen zu aktualisieren oder zu revidieren (außer in dem gesetzlich vorgeschriebenen Umfang). Diese zukunftsgerichteten Aussagen wurden von den externen Wirtschaftsprüfern des Unternehmens weder überprüft noch darüber berichtet.